如何才能获得投资人的青睐?创业过程中如何通过股权投资为企业赋能?在创业过程中该如何借助资本实现资源链接,帮助企业进一步发展?6月30日,在三亚崖州湾科技城梧桐院举办的“股权投资的业务实操”主题创业培训活动上,我们邀请到了国内一线投资机构的合伙人,站在投资机构的角度为大家解读以股权投资为核心的新时代投融资概念,了解一线投资机构背后的投资逻辑,帮助创业者了解股权投资背后的运作逻辑,提升创业认知。本次活动由三亚崖州湾科技城管理局主办,清科创业中心、清科创业研究院承办,崖州湾国际农业科技孵化器协办。



6月30日,清科创业中心特邀导师、中投汇金基金管理有限公司合伙人李真为在场创业者与嘉宾作主题分享。李真导师是中国首批证券投资专家,深圳福田区政府财经顾问,深圳上市公司联盟、深交所董秘联盟并购顾问,深交所首批红马甲、证监会首批持牌分析师,深圳湾论坛智库专家;曾任南方证券 深交所出市代表(红马甲)/营业部经理,证券时报信批中心研究部总监、首席策划,中投汇金基金管理有限公司合伙人,政府光大集团(深圳)投资管理人;横跨投资、媒体与培训三界的分析师、讲师、媒体人,25年专注于经济趋势与投资研究,长期致力于财经研究和行业分析,拥有丰富的资本实战与产业转型经验。



李真导师站在投资人的角度,结合自己多年来的行业经验,从“股权投资的业务实操”出发,围绕“股权设计”与“股权融资”两个企业发展的核心要素,深入剖析股权投资逻辑,帮助创业者了解股权设计与投资流程,为企业链接资本提供价值赋能。


在上午的课程中,李真导师主要聚焦于“股权设计”,从“股权设计的原理”与“股权设计的路径”两个方面进行讲解,李真导师认为,在动态股权分配的机制下,股权更多地被看作是一种“可量化”与“可操作”的权力,企业通过需求来量化合伙人的贡献,再通过股权激励的方式实现合理分配,以此保证合伙人的权益与公司利益的高度统一,从而达到促进企业发展的目的。同时,通过合理的股权设计,创始人也能借此对抗VC造成的股权稀释,牢牢把握对企业的绝对控制权。



在通过对股权设计的原理深入剖析之后,李真导师又通过真实的案例分析,让创业者们进一步了解了初创企业与成熟企业各自不同的股权设立路径。李真导师表示,在创业初期,创始人应该持有高比例的股权以保证决策效率,而随着企业进入多元协商的成熟期,管理人团队就应该通过股权设计,在保证自身对企业的绝对控制权的情况下,预留出“期权池”来链接资源与客户。



下午的课程,李真导师则是站在投资人的视角,为创业者们解析“优秀创业企业如何获得投资机构的青睐”。他从股权融资的“前、中、后”三个阶段,为创业者们详细地介绍了融资过程中需要注意的关键要素。他认为,创业者在启动融资的前期,就应该明晰自己的融资需求——“向谁融资、谁来融资、如何融资”,对于创业者而言,怎么拿钱、拿谁的钱才是真正值得去思考的问题。同时他还表示,对于投资人而言,评估一个企业是否具有投资价值,往往是从行业发展前景、盈利模式、行业天花板以及创业团队等多个方面进行考核。李真导师还带领各位创业者进行了从融资路演到最后签署TS(投资意向书)的全流程讲解,为创业者们指出了融资过程中的那些“坑”与“洼”。


最后,李真导师结合案例分析,让创业者们站在投资人的角度进行企业分析,“从投看创”帮助创业者进一步了解投资机构的投资偏好与其背后的投资逻辑。



课程结束后,李真导师与创业者嘉宾们一道,针对当下的创业环境探讨了行业发展形势,分享了自己多年来的投资经验与看法,现场气氛热烈。创业者们纷纷表示此次的培训课程设置贴近实际、内容充实、实操性强,是一次非常难得的“充电”机会,这次培训让他们对企业未来的发展有了新的方向和理解,也为未来企业打破融资瓶颈打下了坚实的基础。



本次活动的举办地崖州湾科技城,是围绕海南自由贸易港总体方案要求,重点面向南繁科技、深海科技规划产业布局以南繁、深海科技产业发展目标的海南自由贸易港的重点园区之一。崖州湾科技城以“大共享+小学院”为主要方式,引进了多所高水平科研机构和高等院校,形成产学研一体化服务和创新创业与成果转化平台。以“世界眼光、国际标准、三亚特色、高点定位”为构架,致力于建设成为陆海统筹、开放创新、产业繁荣、文化自信、绿色节能的先导科技新城。


而作为此次活动承办方之一的清科创业研究院是清科创业旗下创投领域专业实战派创业服务机构。清科创业研究院汇聚了一线金融投资机构、上市公司、红圈律所、四大会计师事 务所的资深专家作为导师,打造四大体系、30余个模块、千余节课程,为创业者 提供从初生到上市的全阶段培训和成长辅导体系。 通过创业培训、创新创业大赛、创业融资咨询、资源对接等方式、清科创业研究院已为逾100万位国内外创业者、投资人、政府工作人员搭建了专业、高效、精准的交流平台,建立起具有广泛影响力的创业生态圈。


未来清科创业研究院将与崖州湾科技城一起,为创业者提供更好的创业服务,用价值服务赋能海南企业成长。